鵬華穩(wěn)健鴻利一年持有期混合A：2025年第一季度利潤(rùn)376.66萬元 凈值增長(zhǎng)率5.95%

　　AI基金鵬華穩(wěn)健鴻利一年持有期混合A（012640）披露2025年一季報(bào)，第一季度基金利潤(rùn)376.66萬元，加權(quán)平均基金份額本期利潤(rùn)0.0658元。報(bào)告期內(nèi)，基金凈值增長(zhǎng)率為5.95%，截至一季度末，基金規(guī)模為6026.41萬元。

　　該基金屬于偏股混合型基金。截至4月18日，單位凈值為1.156元?；鸾?jīng)理是伍旋，目前管理3只基金近一年均為正收益。其中，截至4月18日，鵬華優(yōu)選價(jià)值股票A近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率最高，達(dá)17.68%；鵬華盛世創(chuàng)新混合(LOF)A最低，為11.85%。

　　基金管理人在一季報(bào)中表示，2025 年 1 季度，在政策托底與 AI 科技主題（DeepSeek 模型）的雙重驅(qū)動(dòng)下，市場(chǎng)展現(xiàn)出顯著韌性，風(fēng)險(xiǎn)偏好持續(xù)提升，交易性資金活躍度增強(qiáng)。中證 1000 指數(shù)上漲 4.51%，科創(chuàng) 50 指數(shù)上漲 3.42%，而滬深 300 與上證指數(shù)則分別下跌 1.21%和 0.48%，全市場(chǎng)成交額累計(jì)達(dá)約 87 萬億元。

　　宏觀層面，中國(guó)制造業(yè) PMI 連續(xù)兩月擴(kuò)張至 50.5%，消費(fèi)市場(chǎng)在冰雪文旅、以舊換新等政策的持續(xù)推動(dòng)下實(shí)現(xiàn)溫和復(fù)蘇。港股通市場(chǎng)表現(xiàn)尤為突出，恒生指數(shù)上漲 15.25%，恒生科技指數(shù)上漲 20.74%，南向資金凈流入突破 4000 億港元。本季度，組合繼續(xù)秉持一貫的投資框架與策略并依據(jù)公司行業(yè)領(lǐng)先地位、競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)及股東回報(bào)等因素進(jìn)行了相應(yīng)調(diào)整。

　　截至4月18日，鵬華穩(wěn)健鴻利一年持有期混合A近三個(gè)月復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為9.07%，位于同類可比基金39/536；近半年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為8.41%，位于同類可比基金59/536；近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為16.12%，位于同類可比基金95/532；近三年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為22.02%，位于同類可比基金7/309。

　　通過所選區(qū)間該基金凈值增長(zhǎng)率分位圖，可以觀察該基金與同類基金業(yè)績(jī)比較情況。圖為坐標(biāo)原點(diǎn)到區(qū)間內(nèi)某時(shí)點(diǎn)的凈值增長(zhǎng)率在同類基金中的分位數(shù)。

　　截至3月31日，基金近三年夏普比率為0.6688，位于同類可比基金7/294。

　　截至4月18日，基金近三年最大回撤為18.86%，同類可比基金排名298/301。單季度最大回撤出現(xiàn)在2022年一季度，為17.51%。

　　據(jù)定期報(bào)告數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，近三年平均股票倉位為92.62%，同類平均為83.49%。2023年末基金達(dá)到94.8%的最高倉位，2022年一季度末最低，為89.73%。

　　截至2025年一季度末，基金規(guī)模為6026.41萬元。

　　該基金持股集中度較高。截至2025年一季度末，基金十大重倉股分別是成都銀行、中國(guó)移動(dòng)、中國(guó)電信、伊利股份、五糧液、騰訊控股、振華股份、華利集團(tuán)、常熟銀行、HTSC。

　　核校：沈楠

（文章來源：中國(guó)證券報(bào)·中證網(wǎng)）

(原標(biāo)題：鵬華穩(wěn)健鴻利一年持有期混合A：2025年第一季度利潤(rùn)376.66萬元 凈值增長(zhǎng)率5.95%)

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