招商安達靈活配置混合：2025年第一季度利潤105.94萬元 凈值增長率1.3%

　　AI基金招商安達靈活配置混合（217020）披露2025年一季報，第一季度基金利潤105.94萬元，加權平均基金份額本期利潤0.0201元。報告期內，基金凈值增長率為1.3%，截至一季度末，基金規(guī)模為8758.67萬元。

　　該基金屬于靈活配置型基金。截至4月18日，單位凈值為1.5元?；鸾?jīng)理是王奇瑋，目前管理5只基金近一年均為負收益。其中，截至4月18日，招商企業(yè)優(yōu)選混合A近一年復權單位凈值增長率最高，達-5.43%；招商安達靈活配置混合最低，為-7.14%。

　　基金管理人在一季報中表示，本基金的主要配置資產為股票和可轉債。2025年1季度，我們嚴格遵照基金合同的相關約定，按照既定的投資流程進行了規(guī)范運作。權益部分我們主要倉位布局在新質生產力相關的高端制造和科技成長方向，特別是對機器人和自動駕駛的產業(yè)前景和落地節(jié)奏保持樂觀的態(tài)度，國產大模型的進步配合更高效的工業(yè)生產供應鏈有機會在逐步解決制造業(yè)產能過剩問題的同時實現(xiàn)經(jīng)濟結構的轉型。轉債方面，我們主要配置了部分可轉債。

　　截至4月18日，招商安達靈活配置混合近三個月復權單位凈值增長率為-9.67%，位于同類可比基金858/918；近半年復權單位凈值增長率為-13.65%，位于同類可比基金876/918；近一年復權單位凈值增長率為-7.14%，位于同類可比基金793/918；近三年復權單位凈值增長率為-35.19%，位于同類可比基金835/901。

　　通過所選區(qū)間該基金凈值增長率分位圖，可以觀察該基金與同類基金業(yè)績比較情況。圖為坐標原點到區(qū)間內某時點的凈值增長率在同類基金中的分位數(shù)。

　　截至3月31日，基金近三年夏普比率為-0.1096，位于同類可比基金696/909。

　　截至4月18日，基金近三年最大回撤為62.12%，同類可比基金排名12/909。單季度最大回撤出現(xiàn)在2021年一季度，為28.08%。

　　據(jù)定期報告數(shù)據(jù)統(tǒng)計，近三年平均股票倉位為75.13%，同類平均為80.15%。2021年一季度末基金達到78.27%的最高倉位，2020年末最低，為72.65%。

　　截至2025年一季度末，基金規(guī)模為8758.67萬元。

　　截至2025年一季度末，基金十大重倉股分別是寒武紀、恒玄科技、德賽西威、百濟神州、藍思科技、綠的諧波、海光信息、兆易創(chuàng)新、立訊精密、富臨精工。

　　核校：楊寧

（文章來源：中國證券報·中證網(wǎng)）

(原標題：招商安達靈活配置混合：2025年第一季度利潤105.94萬元 凈值增長率1.3%)

(責任編輯：system)