北信瑞豐平安中國主題靈活配置：2025年第二季度利潤(rùn)34.11萬元 凈值增長(zhǎng)率3.5%

　　AI基金北信瑞豐平安中國主題靈活配置（001154）披露2025年二季報(bào)，第二季度基金利潤(rùn)34.11萬元，加權(quán)平均基金份額本期利潤(rùn)0.0336元。報(bào)告期內(nèi)，基金凈值增長(zhǎng)率為3.5%，截至二季度末，基金規(guī)模為1022.76萬元。

　　該基金屬于靈活配置型基金。截至7月21日，單位凈值為1.058元?；鸾?jīng)理是王玉玨，目前管理2只基金。其中，截至7月21日，北信瑞豐平安中國主題靈活配置近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率最高，達(dá)20.78%；北信瑞豐外延增長(zhǎng)主題靈活配置最低，為-6.62%。

　　基金管理人在二季報(bào)中表示，報(bào)告期內(nèi)，本基金采用低波動(dòng)策略進(jìn)行投資運(yùn)作。在投資實(shí)踐中，一般認(rèn)為，波動(dòng)是投資收益落袋為安的最大敵人，因此本基金操作的首要目標(biāo)是將波動(dòng)控制在合理的范圍內(nèi)。低波動(dòng)策略有三個(gè)步驟，第一步是采用改進(jìn)的DCF法選出低波股票池，第二步是采用邊際資金模型決定倉位和配置方向，第三步是求出上述兩步的交集，得到具體持倉。

　　截至7月21日，北信瑞豐平安中國主題靈活配置近三個(gè)月復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為6.65%，位于同類可比基金606/880；近半年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為7.08%，位于同類可比基金476/880；近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為20.78%，位于同類可比基金318/880；近三年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為-14.75%，位于同類可比基金536/871。

　　通過所選區(qū)間該基金凈值增長(zhǎng)率分位圖，可以觀察該基金與同類基金業(yè)績(jī)比較情況。圖為坐標(biāo)原點(diǎn)到區(qū)間內(nèi)某時(shí)點(diǎn)的凈值增長(zhǎng)率在同類基金中的分位數(shù)。

　　截至6月30日，基金近三年夏普比率為-0.0222，位于同類可比基金503/875。

　　截至7月21日，基金近三年最大回撤為36.87%，同類可比基金排名421/865。單季度最大回撤出現(xiàn)在2020年一季度，為18.97%。

　　據(jù)定期報(bào)告數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，近三年平均股票倉位為85.27%，同類平均為80.43%。2021年三季度末基金達(dá)到94.24%的最高倉位，2020年一季度末最低，為61.14%。

　　截至2025年二季度末，基金規(guī)模為1022.76萬元。

　　截至2025年二季度末，基金十大重倉股分別是白云機(jī)場(chǎng)、龍江交通、建發(fā)股份、順豐控股、贛粵高速、招商港口、中國東航、京滬高鐵、吉林高速、福建高速。

　　核校：孫萍

（文章來源：中國證券報(bào)·中證網(wǎng)）

(原標(biāo)題：北信瑞豐平安中國主題靈活配置：2025年第二季度利潤(rùn)34.11萬元 凈值增長(zhǎng)率3.5%)

(責(zé)任編輯：system)