宏利基金接外匯局罰單，人事震蕩之下，規(guī)模增長靠貨基撐起

　　財聯(lián)社7月25日訊（記者封其娟）外商獨(dú)資公募宏利基金被外匯局罰了。據(jù)公司回應(yīng)，相關(guān)事項(xiàng)發(fā)生于約5年前，在宏利基金轉(zhuǎn)為外商獨(dú)資基金之前。公司積極與相關(guān)主管部門保持溝通并已妥善解決。

　　國家外匯管理局北京分局最新披露，宏利基金因違反外匯登記管理規(guī)定被警告并罰款7萬元。處罰決定日期為今年7月17日，該處罰公示截止期為2026年7月23日。據(jù)處罰決定書，宏利基金違反了《外國投資者境內(nèi)直接投資外匯管理規(guī)定》第十條第一款、第十七條。

　　據(jù)查，第十條第一款明確規(guī)定，當(dāng)外商投資企業(yè)因減資、清算、先行回收投資、利潤分配等情形，需向境外匯出資金時，應(yīng)先行辦理相應(yīng)登記，完成登記流程后，可前往銀行辦理購匯及對外支付業(yè)務(wù)；第十七條則規(guī)定，若外國投資者通過新設(shè)、并購等途徑在境內(nèi)設(shè)立金融機(jī)構(gòu)，其外匯管理登記事項(xiàng)參照本規(guī)定執(zhí)行。

　　同樣出自外匯局之手，海通資管、諾安基金2家資管機(jī)構(gòu)在2017年也被處罰過。據(jù)查，這也是國家外匯管理局首次通報非銀機(jī)構(gòu)的外匯違規(guī)行為。

　　值得一提的是，宏利基金近千億的資管規(guī)模中，貨幣基金占超三成。今年二季度規(guī)模的環(huán)比增長幾乎由貨幣基金撐起。權(quán)益類產(chǎn)品表現(xiàn)更顯乏力，2025年新發(fā)權(quán)益基金僅2只。

　　作為同年成立的公募基金，宏利基金與招商基金、萬家等基金公司差距顯著。而規(guī)模、結(jié)構(gòu)失衡的背后，與投研體系連續(xù)受損、高管劇烈動蕩密切相關(guān)。

　　人事震蕩下，規(guī)?？控浕鶕纹?/strong>

　　據(jù)Choice數(shù)據(jù)顯示，截至二季度末，宏利基金管理總規(guī)模達(dá)955.61億元，較一季度末的930.11億元增長25.5億元。細(xì)分來看，僅貨幣基金和FOF實(shí)現(xiàn)環(huán)比增長，其中FOF微幅增長，貨幣基金實(shí)現(xiàn)增幅37.8%，該公募貨幣基金二季度末規(guī)模達(dá)339.22億元，較一季度末增長93.06億元。

　　截至目前，宏利基金旗下共計(jì)72只（多類份額合并統(tǒng)計(jì)）產(chǎn)品，2025年新發(fā)產(chǎn)品共13只，其中中長期純債基金3只，還有3只貨幣基金增設(shè)了F份額，前者合計(jì)規(guī)模最多，年內(nèi)新發(fā)的偏股混合和普通股票產(chǎn)品各有1只。

　　宏利基金成立于2002年6月，是中國首批合資公募之一。同年成立的公募，還有招商基金、萬家基金、國投瑞銀、銀河基金、金鷹基金。作為比較，這5家公募的二季度末資管總規(guī)模分別為：8912.54億元、5051.96億元、2491.83億元、1063.58億元、680.25億元。

　　對于公募基金而言，高管及投研團(tuán)隊(duì)的穩(wěn)定性對資管規(guī)模有著較大的影響。

　　今年1月，公司權(quán)益投資部總經(jīng)理王鵬卸任在管的全部6只基金。值得注意的是，王鵬此前在管規(guī)模曾占到公司權(quán)益類資產(chǎn)的近50%。王鵬離任后，宏利成長由公司15年老將莊騰飛接手管理；而在3個月后，莊騰飛因工作安排卸任了包括宏利成長在內(nèi)的3只基金產(chǎn)品。引發(fā)爭議的是，在莊騰飛獨(dú)立管理的76天里，宏利成長的凈值跌幅達(dá)23.17%。

　　在2024年，原研究部總監(jiān)張勛、原總經(jīng)理助理兼權(quán)益投資總監(jiān)劉欣先后離職。

　　核心人才流失外，宏利基金的高管團(tuán)隊(duì)也面臨流動性挑戰(zhàn)。2022年12月，金旭任公司董事長，高貴新任公司總經(jīng)理，兼任首席信息官和財務(wù)負(fù)責(zé)人；2024年8月，丁聞聰任宏利基金總經(jīng)理、法定代表人、財務(wù)負(fù)責(zé)人，高貴鑫繼續(xù)擔(dān)任公司首席信息官；2025年3月，高貴鑫因個人原因從宏利基金離職，次月便入職天弘基金，擔(dān)任總經(jīng)理助理職務(wù)。

　　自2022年底宏利基金完成外資全資控股的股權(quán)變更及高層變動后，公司權(quán)益投決會也經(jīng)歷了大換血。據(jù)查，宏利基金2022年權(quán)益投決會成員包括傅國慶、劉欣、王鵬、張勛、吳華、莊騰飛等6人。如今原班人馬無一留任，已全部更新為汪蘭英、李坤元、孟杰、張曉龍等人員。

　　海通資管、諾安基金也曾遭外匯局處罰

　　2017年12月，國家外匯管理局在官方網(wǎng)站通報了20起外匯違規(guī)典型案例，其中海通資管與諾安基金兩家非銀金融機(jī)構(gòu)上榜，這也是外匯管理局首次通報非銀機(jī)構(gòu)的外匯違規(guī)行為，在業(yè)內(nèi)引起較大關(guān)注。

　　據(jù)當(dāng)時網(wǎng)站通報內(nèi)容，2015年1月至2016年6月，海通資管違反QDII投資外匯管理規(guī)定，向不具有QDII投資資格和資質(zhì)的公司提供投資額度，累計(jì)凈匯出1628萬美元，且向外匯局提交不實(shí)證明材料，違反了《合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者境外證券投資外匯管理規(guī)定》第六條的規(guī)定，嚴(yán)重干擾外匯市場秩序，情節(jié)嚴(yán)重。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，國家外匯管理局向海通資管予以警告，并處罰款775萬元。

　　另一家被通報處罰的諾安基金，違規(guī)行為同樣圍繞QDII業(yè)務(wù)展開。

　　2015年10月，諾安基金為謀取非法利益，以QDII投資名義購匯匯出外匯資金298.7萬美元在境外結(jié)匯后又于當(dāng)日匯回，以此套取境內(nèi)外人民幣匯率價差，違反了《合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者境外證券投資外匯管理規(guī)定》第二條、第十六條的規(guī)定，嚴(yán)重干擾外匯市場秩序。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，處罰款95萬元。

（文章來源：財聯(lián)社）