融資租賃挺進(jìn)“專精特新”新藍(lán)海

　　隨著“專精特新”中小企業(yè)突破14萬(wàn)家，租賃行業(yè)對(duì)于“專精特新”企業(yè)的服務(wù)和滲透力度也在加大。

　　根據(jù)中國(guó)外資租賃委員會(huì)數(shù)據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2024年1月1日—2025年6月30日，共有1320家專精特新“小巨人”企業(yè)開展了融資租賃業(yè)務(wù)，累計(jì)發(fā)生業(yè)務(wù)達(dá)5542筆，合同總金額約為743.27億元。

　　不過，對(duì)于“專精特新”民營(yíng)中小微企業(yè)而言，由于其項(xiàng)目存在周期長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)高的特點(diǎn)，也造成諸多金融機(jī)構(gòu)“不敢貸”“不想貸”。對(duì)此，多位租賃行業(yè)人士認(rèn)為，融資租賃服務(wù)“專精特新”企業(yè)，也是對(duì)自身業(yè)務(wù)規(guī)范的過程，只有做到租前、租中、租后全流程的風(fēng)險(xiǎn)控制，才能實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)雙贏。

　　解決資金瓶頸

　　早在2019年，天津移山工程機(jī)械有限公司便入選了全國(guó)第一批專精特新“小巨人”企業(yè)名單。企業(yè)在擁有較強(qiáng)技術(shù)實(shí)力的同時(shí)，資金缺乏是急需解決的難題。

　　江蘇金租（600901.SH）在了解企業(yè)面臨的現(xiàn)實(shí)難題后，通過調(diào)研客戶了解推土機(jī)的使用場(chǎng)景，用戶工程結(jié)算特點(diǎn)以及用戶對(duì)融資產(chǎn)品的差異化需求，制定了一份租賃解決方案。為企業(yè)成功銷售推土機(jī)設(shè)備超百臺(tái)的同時(shí)，還利用金融創(chuàng)新為“專精特新”企業(yè)擴(kuò)大了市場(chǎng)。

　　在江蘇金租董事長(zhǎng)周柏青看來，當(dāng)前金融租賃行業(yè)已經(jīng)高度市場(chǎng)化，實(shí)現(xiàn)差異化競(jìng)爭(zhēng)，金租機(jī)構(gòu)要聚焦銀行等金融機(jī)構(gòu)“不能做的”和“不想做的”業(yè)務(wù)進(jìn)行展業(yè)?！啊荒茏龅摹?，指對(duì)設(shè)備專業(yè)服務(wù)能力，包括為客戶提供設(shè)備選型、維護(hù)、回收等一系列服務(wù)。而‘不想做的’，就是單筆融資金額小、項(xiàng)目數(shù)量多、風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)高的中小微項(xiàng)目?！?/p>

　　而“不能做的”和“不想做的”項(xiàng)目特點(diǎn)，正與“專精特新”企業(yè)項(xiàng)目相契合。

　　《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》記者在采訪中發(fā)現(xiàn)，隨著金融租賃和融資租賃市場(chǎng)滲透率逐步加大，其服務(wù)“專精特新”業(yè)務(wù)的數(shù)量亦在上升。

　　中國(guó)外商租賃委員會(huì)發(fā)布數(shù)據(jù)顯示，2024年至2025年上半年，281家融資（金融）租賃公司為“小巨人”企業(yè)提供了5542筆融資服務(wù)，呈現(xiàn)多元化格局。其中，金融租賃公司50家，占比18%。

　　截至2024年9月，工信部先后實(shí)施了6批次專精特新“小巨人”企業(yè)的認(rèn)定和培育工作，累計(jì)已認(rèn)定并培育近1.6萬(wàn)家專精特新“小巨人”企業(yè)，帶動(dòng)地方培育超過14萬(wàn)家省級(jí)“專精特新”中小企業(yè)。

　　龐大的“專精特新”企業(yè)數(shù)量背后，尤其對(duì)于專精特新“小巨人”企業(yè)而言，其資金需求不言而喻。數(shù)據(jù)顯示，專精特新“小巨人”企業(yè)平均研發(fā)投入占比達(dá)8.9%，平均研發(fā)人員占比達(dá)28%。2023年，我國(guó)專精特新“小巨人”企業(yè)平均研發(fā)費(fèi)用總額超3100萬(wàn)元。

　　另?yè)?jù)中國(guó)國(guó)際經(jīng)濟(jì)交流中心于2023年2月發(fā)布的《行業(yè)領(lǐng)軍企業(yè)促進(jìn)“專精特新”企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展研究》，“專精特新”中小企業(yè)融資難依然是普遍性難題。這主要是因?yàn)椋皩＞匦隆逼髽I(yè)仍然是中小企業(yè)，總體上在高端人才、先進(jìn)技術(shù)和資金這些關(guān)鍵要素方面還存在短板，導(dǎo)致普遍存在資本實(shí)力弱、抗風(fēng)險(xiǎn)能力不強(qiáng)等問題。

　　對(duì)此，中國(guó)外資租賃委員會(huì)副秘書長(zhǎng)王雪鈺認(rèn)為，專精特新“小巨人”企業(yè)以專業(yè)化、精細(xì)化、特色化、新穎化為核心，是推動(dòng)中國(guó)制造業(yè)升級(jí)的關(guān)鍵力量。而融資租賃憑借其靈活性與適配性優(yōu)勢(shì)，通過定制化方案，靈活配置額度、利率和期限，精準(zhǔn)匹配“小巨人”企業(yè)輕資產(chǎn)、高成長(zhǎng)特性，成為其突破資金瓶頸、實(shí)現(xiàn)規(guī)?；l(fā)展的重要融資工具，展現(xiàn)出融資租賃對(duì)“小巨人”企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵作用。

　　提及融資租賃自身的融資模式，王雪鈺進(jìn)一步說：“在政策與市場(chǎng)的雙重推動(dòng)下，融資租賃通過‘以租代購(gòu)’模式，有效緩解了‘專精特新’企業(yè)設(shè)備升級(jí)、技術(shù)研發(fā)的資金壓力。未來，隨著行業(yè)專業(yè)化程度提升，融資租賃有望進(jìn)一步賦能‘小巨人’企業(yè)，為中國(guó)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展注入新動(dòng)能?！?/p>

　　風(fēng)控再檢視

　　在多位行業(yè)人士看來，監(jiān)管出臺(tái)的一些政策也與融資租賃開展“專精特新”業(yè)務(wù)相契合。

　　2023年10月，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布《關(guān)于促進(jìn)金融租賃公司規(guī)范經(jīng)營(yíng)和合規(guī)管理的通知》，鼓勵(lì)金租公司探索支持與首臺(tái)（套）設(shè)備類資產(chǎn)制造和使用相適配的業(yè)務(wù)模式。

　　2025年5月，科技部、中國(guó)人民銀行等七部門印發(fā)《加快構(gòu)建科技金融體制有力支撐高水平科技自立自強(qiáng)的若干政策舉措》，鼓勵(lì)其他非銀金融機(jī)構(gòu)提供融資租賃等特色服務(wù)，解決科技設(shè)備更新迭代快等問題。

　　根據(jù)中國(guó)外商租賃委員會(huì)數(shù)據(jù)，省級(jí)“專精特新”中小企業(yè)中，制造業(yè)企業(yè)占比近50%。而在專精特新“小巨人”企業(yè)中，制造業(yè)企業(yè)占比則高達(dá)65%。對(duì)此，多位租賃行業(yè)人士認(rèn)為，當(dāng)前金融租賃和融資租賃企業(yè)加速轉(zhuǎn)型裝備制造產(chǎn)業(yè)，正是“專精特新”企業(yè)應(yīng)該重點(diǎn)進(jìn)入的領(lǐng)域。

　　按照企業(yè)資本來源分類，在1320家 “小巨人”企業(yè)中，民營(yíng)企業(yè)占據(jù)主導(dǎo)，達(dá)1156家，占比87%；其次為國(guó)有企業(yè)101家，占比8%。

　　這也意味著，雖然“專精特新”企業(yè)“融資”“融物”的需求量很大，但是對(duì)于科創(chuàng)型企業(yè)，尤其是中小型科創(chuàng)企業(yè)而言，其自身存在具有周期長(zhǎng)、高風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)，部分金融機(jī)構(gòu)出現(xiàn)不敢貸、不愿貸的情況，而融資租賃如何發(fā)揮自身優(yōu)勢(shì)，承接這部分業(yè)務(wù)值得關(guān)注。

　　在誠(chéng)泰融資租賃（上海）有限公司（以下簡(jiǎn)稱“誠(chéng)泰租賃”）相關(guān)負(fù)責(zé)人看來，融資租賃公司若想為“專精特新”中小微民營(yíng)企業(yè)提供資金支持，首先要從項(xiàng)目租前、租中、租后全流程，各個(gè)環(huán)節(jié)設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)閉環(huán)管理，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)和合規(guī)雙重保障。

　　記者注意到，此前，誠(chéng)泰租賃為廣東一家電子小微企業(yè)提供了原材料和資金支持。對(duì)于業(yè)務(wù)模式，對(duì)方表示，以設(shè)備回租方式，為企業(yè)盤活已沉淀的固定資產(chǎn)，將其轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金流支持，助力企業(yè)擴(kuò)產(chǎn)擴(kuò)能，推動(dòng)發(fā)展規(guī)模進(jìn)一步提升。

　　在多位行業(yè)人士看來，“專精特新”中小微民營(yíng)企業(yè)開展服務(wù)，也是融資租賃公司風(fēng)控再檢視的過程。必須將未來發(fā)展領(lǐng)域和客戶的持續(xù)盈利能力作為核心風(fēng)控方案，將傳統(tǒng)的以企業(yè)信用為主要考量的風(fēng)險(xiǎn)控制模式，轉(zhuǎn)變?yōu)閺募?xì)分行業(yè)未來發(fā)展趨勢(shì)、企業(yè)在行業(yè)內(nèi)的技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)力以及租賃物視角出發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)控制方案。同時(shí)，根據(jù)項(xiàng)目生產(chǎn)過程中不同階段的資金使用進(jìn)度進(jìn)行預(yù)判，分次為客戶連續(xù)提供融資。

　　蜀道融資租賃（深圳）有限公司風(fēng)險(xiǎn)控制部相關(guān)研究員認(rèn)為，與“專精特新”中小企業(yè)開展業(yè)務(wù)，能夠?yàn)槿谫Y租賃公司在行業(yè)客戶選擇、風(fēng)險(xiǎn)把控等環(huán)節(jié)提供專業(yè)參考，有利于融資租賃公司結(jié)合自身特點(diǎn)聚焦特定行業(yè)，選擇優(yōu)質(zhì)客戶切入市場(chǎng)，提升自身風(fēng)險(xiǎn)抵御能力。在服務(wù)“專精特新”中小企業(yè)過程中，融資租賃公司也可提升自身競(jìng)爭(zhēng)力和服務(wù)價(jià)值，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型發(fā)展。

（文章來源：中國(guó)經(jīng)營(yíng)網(wǎng)）

(原標(biāo)題：融資租賃挺進(jìn)“專精特新”新藍(lán)海)

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